[8-K] PRA GROUP INC Reports Material Event
PRA Group, Inc. disclosed that on September 24, 2025 its wholly owned subsidiary, PRA Group Europe Holding II S.à r.l., priced a private offering of €300 million aggregate principal amount of 6.250% senior notes due 2032. The transaction was completed in a private placement exempt from registration under the Securities Act of 1933. The company filed a press release announcing the offering as Exhibit 99.1 to this Form 8-K and incorporated that release by reference into Item 8.01; Item 9.01 references financial statements and exhibits. The filing provides the basic financing terms but does not disclose use of proceeds, pricing parties, covenant details, or expected impacts on the company’s leverage.
PRA Group, Inc. ha comunicato che il 24 settembre 2025 la sua controllata interamente posseduta, PRA Group Europe Holding II S.à r.l., ha emesso privatamente un totale di €300 milioni di note senior al 6,250% con scadenza nel 2032. La transazione è stata completata tramite una collocazione privata esente da registrazione ai sensi del Securities Act del 1933. L’azienda ha presentato un comunicato stampa che annuncia l’offerta come Exhibit 99.1 a questa Form 8-K e ha incorporato tale comunicato per riferimento nell’Item 8.01; l’Item 9.01 fa riferimento a bilanci e allegati. La dichiarazione fornisce i termini finanziari di base ma non rivela l’uso dei proventi, le parti responsabili della determinazione del prezzo, i dettagli delle covenant o gli impatti attesi sul leverage della società.
PRA Group, Inc. anunció que el 24 de septiembre de 2025 su subsidiaria 100% propiedad, PRA Group Europe Holding II S.à r.l., fijó una oferta privada de €300 millones de importe principal agregado de bonos senior al 6,250% con vencimiento en 2032. La operación se completó en una colocación privada exenta de registro bajo la Securities Act de 1933. La empresa presentó un comunicado de prensa anunciando la oferta como Exhibit 99.1 a este Form 8-K y lo incorporó por referencia en el Item 8.01; el Item 9.01 hace referencia a estados financieros y anexos. La presentación proporciona los términos de financiamiento básicos, pero no revela el uso de los fondos, las partes fijadoras del precio, detalles de las covenants ni los impactos esperados sobre el apalancamiento de la empresa.
PRA Group, Inc.는 2025년 9월 24일에 전액 소유 자회사인 PRA Group Europe Holding II S.à r.l.이 €300 million의 총원금의 6.250% 선순위채 2032년 만기를 비공개로 발행했다고 공시했습니다. 거래는 1933년 증권법에 따른 등록 면제 비공개 배정으로 완료되었으며, 회사는 공시 발표를 Exhibit 99.1로 이 Form 8-K에 발표했고 해당 보도자료를 8.01항에 참조로 통합했습니다; 9.01항은 재무제표 및 부속문서를 참조합니다. 본 공시는 기본 재무조건을 제공하지만 자금의 사용처, 가격 결정 당사자, 계약조항의 상세 내용, 또는 회사의 레버리지에 미칠 예상 영향은 공개하지 않습니다.
PRA Group, Inc. a annoncé que le 24 septembre 2025 sa filiale entièrement détenue, PRA Group Europe Holding II S.à r.l., a placé de manière privée un montant principal aggregé de €300 millions d’obligations senior à 6,250% échéance 2032. La transaction a été réalisée par placement privé exempté d’enregistrement en vertu du Securities Act de 1933. La société a déposé un communiqué de presse annonçant l’offre comme Exhibit 99.1 à ce Form 8-K et a intégré ce communiqué par référence dans l’Item 8.01; l’Item 9.01 fait référence à des états financiers et à des pièces jointes. Le dépôt fournit les termes financiers de base mais ne révèle pas l’utilisation des produits, les parties de fixation du prix, les détails des covenants ou les impacts attendus sur l’effet de levier de l’entreprise.
PRA Group, Inc. gab bekannt, dass am 24. September 2025 ihre vollständig gehaltene Tochtergesellschaft PRA Group Europe Holding II S.à r.l. eine Privatplatzierung von €300 Millionen anleitete, begeben wurden Senior Notes zu 6,250% mit Fälligkeit 2032. Die Transaktion wurde in einer privaten Emission abgeschlossen, die gemäß dem Securities Act von 1933 von der Registrierung befreit ist. Das Unternehmen hat eine Pressemitteilung eingereicht, die das Angebot als Exhibit 99.1 zu diesem Form 8-K bekannt gibt, und diese Meldung Bezug nehmend in Item 8.01 integriert; Item 9.01 verweist auf Finanzberichte und Anhänge. Die Einreichung enthält die grundlegenden Finanzierungskonditionen, offenbart jedoch nicht die Verwendung der Erlöse, die Preisgestaltungsparteien, Details zu Covenants oder die erwarteten Auswirkungen auf die Verschuldung des Unternehmens.
أعلنت شركة PRA Group, Inc. أنه في 24 سبتمبر 2025 قامت شركتها التابعة المملوكة لها بالكامل PRA Group Europe Holding II S.à r.l. بإبرام عرض خاص على أساس إجمالي رئيسي قدره €300 مليون لـ سندات senior بفائدة 6.250% تستحق في 2032. تمت الصفقة من خلال اكتتاب خاص معفى من التسجيل بموجب قانون الأوراق المالية لعام 1933. قدمت الشركة بيانًا صحفيًا أعلن عن العرض كـExhibit 99.1 لهذا النموذج 8-K واحتوى ذلك البيان بالإشارة إلى البند 8.01؛ البند 9.01 يشير إلى البيانات المالية والملاحق. تقدم الإيداع شروط التمويل الأساسية ولكنه لا يكشف عن استخدام العائدات، وأطراف التسعير، وتفاصيل العناية والاتفاقات، أو الآثار المتوقعة على مضاعف الدين للشركة.
PRA Group, Inc. 公告称，在2025年9月24日，其全资子公司PRA Group Europe Holding II S.à r.l.完成了一项私人发行，发行总本金额为€3亿美元，发行的是6.250% 2032年到期的高级债。该交易通过符合1933年证券法豁免注册的私人配售完成。公司发布了一份新闻稿，宣布此次发行，作为本表格8-K的Exhibit 99.1，并通过参考并入到 Item 8.01；Item 9.01 引用的是财务报表及附属文件。该备案提供了基本融资条款，但未披露资金用途、定价方、契约细节或对公司杠杆率的预期影响。
- €300 million raised through long-term senior notes provides multi-year liquidity
- Fixed 6.250% coupon gives predictable interest expense for planning
- Private placement structure allows faster execution and limited public disclosure
- Issuance increases contractual interest expense at 6.250% through 2032
- Filing does not disclose use of proceeds, leaving material impact on leverage unclear
- No covenant, ranking, or redemption details provided to assess creditor protections
Insights
Private €300M bond sale secures long-term financing at fixed 6.250% coupon.
The subsidiary issued €300 million of senior notes due 2032 carrying a 6.250% coupon in a private placement exempt from registration. This provides PRA Group with locked-in, multi-year funding at a known cost, which can support refinancing needs or fund operations in Europe without immediate public market exposure.
Because the release does not state the intended use of proceeds or underwriting terms, investors should note the filing supplies only the headline financing terms.
Fixed-rate debt raises interest-cost and potential leverage considerations through 2032.
Issuing €300M of senior unsecured notes at 6.250% increases contractual interest obligations that will recur until maturity or earlier redemption. This could raise gross interest expense and affect leverage ratios depending on how proceeds are deployed.
The filing lacks details on covenant language, ranking, or call features, so the immediate credit impact cannot be fully assessed from the disclosed text.
PRA Group, Inc. ha comunicato che il 24 settembre 2025 la sua controllata interamente posseduta, PRA Group Europe Holding II S.à r.l., ha emesso privatamente un totale di €300 milioni di note senior al 6,250% con scadenza nel 2032. La transazione è stata completata tramite una collocazione privata esente da registrazione ai sensi del Securities Act del 1933. L’azienda ha presentato un comunicato stampa che annuncia l’offerta come Exhibit 99.1 a questa Form 8-K e ha incorporato tale comunicato per riferimento nell’Item 8.01; l’Item 9.01 fa riferimento a bilanci e allegati. La dichiarazione fornisce i termini finanziari di base ma non rivela l’uso dei proventi, le parti responsabili della determinazione del prezzo, i dettagli delle covenant o gli impatti attesi sul leverage della società.
PRA Group, Inc. anunció que el 24 de septiembre de 2025 su subsidiaria 100% propiedad, PRA Group Europe Holding II S.à r.l., fijó una oferta privada de €300 millones de importe principal agregado de bonos senior al 6,250% con vencimiento en 2032. La operación se completó en una colocación privada exenta de registro bajo la Securities Act de 1933. La empresa presentó un comunicado de prensa anunciando la oferta como Exhibit 99.1 a este Form 8-K y lo incorporó por referencia en el Item 8.01; el Item 9.01 hace referencia a estados financieros y anexos. La presentación proporciona los términos de financiamiento básicos, pero no revela el uso de los fondos, las partes fijadoras del precio, detalles de las covenants ni los impactos esperados sobre el apalancamiento de la empresa.
PRA Group, Inc.는 2025년 9월 24일에 전액 소유 자회사인 PRA Group Europe Holding II S.à r.l.이 €300 million의 총원금의 6.250% 선순위채 2032년 만기를 비공개로 발행했다고 공시했습니다. 거래는 1933년 증권법에 따른 등록 면제 비공개 배정으로 완료되었으며, 회사는 공시 발표를 Exhibit 99.1로 이 Form 8-K에 발표했고 해당 보도자료를 8.01항에 참조로 통합했습니다; 9.01항은 재무제표 및 부속문서를 참조합니다. 본 공시는 기본 재무조건을 제공하지만 자금의 사용처, 가격 결정 당사자, 계약조항의 상세 내용, 또는 회사의 레버리지에 미칠 예상 영향은 공개하지 않습니다.
PRA Group, Inc. a annoncé que le 24 septembre 2025 sa filiale entièrement détenue, PRA Group Europe Holding II S.à r.l., a placé de manière privée un montant principal aggregé de €300 millions d’obligations senior à 6,250% échéance 2032. La transaction a été réalisée par placement privé exempté d’enregistrement en vertu du Securities Act de 1933. La société a déposé un communiqué de presse annonçant l’offre comme Exhibit 99.1 à ce Form 8-K et a intégré ce communiqué par référence dans l’Item 8.01; l’Item 9.01 fait référence à des états financiers et à des pièces jointes. Le dépôt fournit les termes financiers de base mais ne révèle pas l’utilisation des produits, les parties de fixation du prix, les détails des covenants ou les impacts attendus sur l’effet de levier de l’entreprise.
PRA Group, Inc. gab bekannt, dass am 24. September 2025 ihre vollständig gehaltene Tochtergesellschaft PRA Group Europe Holding II S.à r.l. eine Privatplatzierung von €300 Millionen anleitete, begeben wurden Senior Notes zu 6,250% mit Fälligkeit 2032. Die Transaktion wurde in einer privaten Emission abgeschlossen, die gemäß dem Securities Act von 1933 von der Registrierung befreit ist. Das Unternehmen hat eine Pressemitteilung eingereicht, die das Angebot als Exhibit 99.1 zu diesem Form 8-K bekannt gibt, und diese Meldung Bezug nehmend in Item 8.01 integriert; Item 9.01 verweist auf Finanzberichte und Anhänge. Die Einreichung enthält die grundlegenden Finanzierungskonditionen, offenbart jedoch nicht die Verwendung der Erlöse, die Preisgestaltungsparteien, Details zu Covenants oder die erwarteten Auswirkungen auf die Verschuldung des Unternehmens.
FAQ
What did PRA Group (PRAA) announce in this 8-K?
When was the offering priced?
Is this a public offering registered with the SEC?
What are the key terms of the notes disclosed?
Does the 8-K say how PRA Group will use the proceeds?
Where can I find the company’s press release about the offering?
